Gesellschaften der Aktivenverwaltung

Gesellschaft der Aktivenverwaltung (GAV)- ist eine juristische Person, die die Aktive der Investoren der Institutionen des gemeinsamen Investierens IGI aufgrund der staatlichen Lizenz der Kommission für Wertpapiere und Aktienmarkt professionell verwaltet.

Zu ihren Funktionen gehören:

• Analyse der IGI Aktive, in die die Investitionen geplant sind;
• Berechung der Risiken beim Investieren;
• Berechnung der Profitabilität und des Risikos des Investitionspakets;
• Berichterstattung über die Ergebnisse der Tätigkeit der IGI;
• Berichte vor dem Aufsichtsrat der IGI über Operationen mit Aktiven der IGI, Auflistung und Betrag der Ausgaben des Fonds, getätigte Investitionen, erwirtschafteten Gewinn oder erlittenen Verlust etc.;
• Werbekampagnen der IGI;
• Vorschläge zur Investitionspolitik der IGI;
• Andere Kompetenzen laut der geltenden Gesetzgebung.

Kontrolle über die Tätigkeit der GAV

Die Tätigkeit der GAV wird mit der Einhaltung der geltenden Gesetzgebung, ihrer Anforderungen und Beschränkungen, im Sinne der staatlichen Systemaufsicht, Regelung und Kontrolle überwacht.

Die GAV kann die korporativen und/oder Anteilefonds nur auf Grund der entsprechenden Lizenz verwalten.

Um den Missbrauch der Aktive von Investoren zu vermeiden, wurde die Absonderung der Verwaltung der Mittel des gemeinsamen Investierens von ihrer Bewahrung eingeführt.

Das Geld der Investoren wird auf der Bank deponiert, die die Legalität der Operationen damit kontrolliert. Das sichert die Absonderung der Bewahrung und Buchung des Geldes der IGI vom Vermögen der GAV selbst. Das heiβt, für die Bewahrung des Geldes und Abrechnungen nach Operationen, zur Verwaltung des Investitionsfonds wird ein abgesondertes Bankkonto eröffnet, für die Registrierung der Eigentumsrechte für Wertpapiere, die in den Aktiven des Fonds vorhanden sind- ein anderes Konto in Wertpapieren beim Depositar.

Der Depositar darf nicht über die Aktive des Investitionsfonds verfügen, er sichert die Erfüllung der Operationen mit den Aktiven der IGI und kontrolliert die Einhaltung von der GAV der Gesetzgebungsnormen, des Reglements, der Investitionserklärung des Fonds.

Wenn die GAV dem Depositar die gesetzwidrige Verordnung über die Operationen mit den Aktiven des Fonds erstellt, darf er diese nicht erfüllen. Er muss ausschlieβlich zugunsten der Investoren handeln. Wenn der Depositar den Verstoβ von Seiten der GAV entdeckt, soll er davon die staatliche Kommission für Wertpapiere und Aktienmarkt benachrichtigen.

Die Kontrolle über die Tätigkeit der GAV wird damit nicht erschöpft. Die GAV soll jedes Jahr eine Auditorüberprüfung bestehen. Der Überprüfung unterliegen die Buchhaltung, das Rechnungswesen, die Berichterstattung über die Aktive der Investitionsfonds, die von der GAV verwaltet werden. Es wird auch der Bestand und die Struktur der IGI Aktive geprüft.

Dank solcher Arbeitsorganisation wird das Investorengeld vor dem zweckfremden Gebrauch geschützt, sowie auch die Aktive der IGI vor Problemen in der Finanzlage der GAV selbst. Darum ist selbst der Konkurs der GAV als eines Wirtschaftssubjektes keine Gefahr für die Aktive der IGI, sie können einer anderen GAV zur Verwaltung übergeben werden. Auβerdem gelten die Anforderungen und Verpflichtungen der GAV nicht für die Aktive der korporativen und Anteilefonds.

Die kontrollierenden Hauptorgane über die GAV von Seiten der Investoren sind der Aufsichtsrat des Fonds oder die Vollversammlung der Aktionäre (für den korporativen Fonds). Er wird aus den Investoren gebildet, die die Wertpapiere des Fonds gekauft haben.

Staatliche Kontrolle wird von der staatlichen Kommission für Wertpapiere und Aktienmarkt durchgeführt.

Die Regelung der Tätigkeit der GAV erfolgt auch im Rahmen ihrer Mitgliedschaft in der selbstgeregelten Organisation der beruflichen Teilnehmer des Wertpapiermarktes (für die GAV ist das die Ukrainische Assoziation des Investitionsgeschäfts)